國有公司貸款財政資金

A. 國有企業信貸融資存在的問題與原因有哪些

在傳統的計劃經濟體制下，國有企業的資金來源主要通過財政渠道劃撥，改革以來，這種狀況有了很大的變化，財政與銀行的職責分工有了較大的調整：企業的外部資金來源已從依靠財政逐漸轉變為主要依靠銀行。80年代中期，財政已基本不向企業增資，以前未撥足的流動資金也不撥付了。企業實際上只能依靠貸款而發展，因為除了銀行貸款這一渠道外，不存在其他的融資渠道。我國經濟已從「計劃—財政主導」進入「銀行融資推進」的發展階段。由於企業借貸沒有內在的約束機制，因此一部分企業借貸的規模越來越大。即便是原來自有資本比較多的企業，由於80年代以來的擴張中過分依賴銀行借貸，把銀行貸款當作股本投資使相當一部分國有企業的債務與自有資本比例過大。

正是由於國有企業對銀行的極大依賴性，在銀行主導型融資機制的作用下，形成了國有企業難以清償的巨額債務和國有銀行的大量不良資產。對銀行系統而言，不良資產比例過高是形成信貸風險從而促使銀行系統脆弱性的主要因素。我們知道，高的不良資產比例意味著很大部分的居民儲蓄已找不到對應的實物資本，或者說已經損失掉，同時也意味著部分國有商業銀行在技術上已經破產，一旦觸發信用危機，整個銀行系統將面臨災難性的後果。可見，國有企業融資的低效率，就意味著國有銀行的虧損，國有企業的規模越大，佔GDP的比例越高，就意味著國有銀行的呆壞帳越多。同時，由於缺乏有效的破產機制，現行的資產重組的結果可能是好企業被低效率企業拖垮。從整個規模上看，就是國有經濟即由國有銀行所連通的國有企業的全體效率累積性的惡化。

下面我們具體分析這種傳遞機制：

首先，企業融資結構不合理導致銀行資產負債運作存在嚴重缺陷。

有資料表明，1998年，國有企業固定資產的60%，流動資金的90%來自銀行貸款，這種壟斷性的單一間接融資形式必然使國有企業越來越依賴銀行資金的支持，也使我國銀行資金配置格局存在嚴重缺陷，如1996年我國國有商業銀行的負債率為96 62%，國有商業銀行自有資本佔主要風險資產（貸款）的比重為4 52%，這種高負債的信用業務是建立在高度的公眾信任基礎上的，當公眾信任度下降時首先遇到的最大沖擊是存款擠提。大規模的存款擠提將使銀行破產倒閉。中央銀行只能通過通貨膨脹來提高銀行系統資產的流動性。

同時，在資產項目構成中，各項貸款總額占總資產的80%左右，而同業存放、購買國債合計僅佔3%—5%，消費信貸、不動產抵押貸款還是空白。

相比之下，80年代中期，在美國的全部商業銀行總合資產負債表中，總資產的10%為消費貸款，30%為不動產抵押貸款和有擔保的個人貸款。我國商業銀行以無擔保貸款為主體的資產結構，無疑加大了自身的風險。現實情況說明，企業對銀行信貸資金的高度依賴這樣一種融資格局，使得國有企業飢不擇食的「飽餐」銀行資金，根本不講究融資質量，更談不上通過融資去優化配置，極大地扭曲了銀企關系，使銀行資金配置全部投向國有企業這個大鍋。一旦國家實行緊縮的宏觀經濟政策，企業資金就立刻緊張起來，並由此產生程度不同的生產滑波，引起經濟運行比較大的波動。

其次，由於商業銀行資產配置賴於運行的微觀經濟主體———國有企業仍然在低效運行，從而影響了商業資產配置效率的提高。

可見，投資供求只有與效率相結合，才能形成良性循環，我國國有企業的投資供求則將效率准則排斥在外，大量資金流向無效率和低效率的企業，形成了企業的高負債和銀行的壞帳。盡管我國的儲蓄率很高，可供資金很多，但是，由於特殊體制導致了投資供給和產出的不對稱性，大量資金流向國有企業，問題的關鍵還在於國有企業融資效率急劇下降，基本上喪失了償債能力。1998年虧損比利潤高出近一倍，國有企業幾乎不可能通過增長來彌補虧損，僅1998年上半年，國有企業就向銀行轉嫁了4800億元不良資產，使銀行體系中泡沫的壓力越來越大。金融資源的配置繼續被大大扭曲。只生產30%產值的國有企業佔有70%以上的信貸，而生產70%以上產值的非國有企業貸款一直極為困難。

國有企業由於效率低下，必然是借了就壞，壞了再借，自己壞債累累，最終拖垮銀行，導致信貸萎縮。微觀問題傳遞和集中到宏觀上來。

總之，國有商業銀行既要滿足國有企業簡單再生產資金需求，又要解決國有企業擴大再生產資金需求，以維護國有企業的低效率運轉。在國有企業虧損面不斷擴大，虧損額逐漸增加的情況下，國有商業銀行履行社會責任的結果，是很難完成按照「安全性」原則來約束自己的行為。其基本機理是：企業融資高負債低效率商業銀行流動性困境風險增大中央銀行超發貨幣通貨膨脹上述風險轉移形成一個有序流動且不可逆轉的過程。

B. 國有企業收到財政基建資金如何作賬

一、企業收到財政資金的財務處理
財政資金一般都有指定用途，按照財政預算管理制度的規定實行專款專用。因此，企業收到的財政資金，不能一概按照《企業會計准則——政府補助》進行核算，否則，就會把財政資金籠統地計入企業收益，進而給股東分紅，造成違反財政法紀的後果。對此，企業應當根據新《企業財務通則》第二十條的規定，區分以下不同情況進行財務處理：
（一）屬於國家直接投資、資本注入的，如公共財政預算安排的基本建設投資、國有資本經營預算安排的資本性支出等，應當直接增加國家資本，企業如果注冊資本已經到位，在辦理增資的法定手續之前，則應當列作國有資本公積，用於以後轉增國家資本。
（二）屬於投資補助的，如國債投資補助、推進科技成果產業化的投資補助等，屬於國家針對投資者的投資行為給予資本補助，因而應當增加資本公積，但如果投資者認繳的出資尚未繳足，則應當直接增加實收資本。由此形成的權益，國家撥款時對權屬有規定的，按規定執行；沒有規定的，則由全體投資者共同享有。
（三）屬於貸款貼息、專項經費補助的，如技術更新改造貸款貼息、可再生能源項目支出補助、研發費用補助、國際市場開拓資金等，屬於國家針對企業某些經濟活動發生的成本費用進行的補償，因此作為企業收益處理。
（四）屬於政府轉貸、償還性資助的，如財政轉貸的世界銀行貸款、亞洲開發銀行貸款等，企業使用後需要按期歸還本息，因而應當作為企業負債管理。
（五）屬於彌補虧損、救助損失或者其他用途的，如企業虧損補貼、遭受自然災害損失補貼、企業貸款擔保費用補貼等，屬於國家對企業實施救濟、扶持政策的費用支出，因此作為企業收益處理。
此外，政府由於城市規劃、庫區建設、沉陷區治理等公共目的需要而通過財政撥給企業的拆遷補償款，企業應當作為專項應付款管理，專門用於遣散職工的安置、企業搬遷異地重建等所需支出，如有結余，轉作資本公積；如收不抵支，則將差額列入營業外支出。
二、企業集團收到財政資金的內部財務處理
目前，多數大中型企業已經按照資本紐帶關系組建企業集團，集團公司作為整個集團發展戰略的制定者、組織實施者，其職能已從單一的生產經營中脫離開來，主要通過投資控股等多種方式從事資本運營和管理，推動所控制的子公司、孫公司按照集團發展戰略開展經營活動。在財政預算管理關繫上，企業集團只有集團公司本身作為財政一級預算單位，其子、孫公司與財政沒有直接的預算管理關系。因此，財政將資金按項目直接撥付給集團公司，而不論項目是否由集團內部哪一級企業承擔。集團公司對取得的財政資金，根據《企業財務通則》第二十條規定處理後，將出現以下兩種情況：
一種情況是，將屬於國家直接投資或者投資補助性質的財政資金再撥付子、孫公司使用的，根據財政部辦公廳答復中國第二重型機械集團公司的《關於企業取得國家直接投資和投資補助財務處理問題的意見》（財辦企[2009]121號），集團公司應當作為對外投資，即對子、孫公司增加出資處理，並對國家承擔國有資本保值增值的責任；同時，子、孫公司收到的財政資金，應當作為集團公司增加投入的資本或者資本公積處理，不得作為內部往來款項掛賬或者其他賬務處理。需要注意的是，在投資補助情況下，集團公司如不屬於國有獨資公司或國有全資企業，形成權益也就變成了全體股東共享的權益，除非財政撥款時已經對權益歸屬做出了明確規定。
另一種情況是，將屬於不會直接構成集團公司權益的其他財政資金再撥付子、孫公司使用的，由於集團公司不是直接使用財政資金的項目單位，應當通過內部往來處理；而子、孫公司收到的財政資金，就要按照《企業財務通則》第二十條的規定，直接作為負債或者企業收益處理。
三、企業收到財政資金的會計處理
實際上，財政資金根據用途劃分為上述五類進行財務處理之後，在會計處理中又可以將其歸納為權益類、負債類和損益類三類。其中損益類財政資金的會計處理，《企業會計准則——政府補助》已做出明確的規定，負債類財政資金的會計處理也比較簡單，而對於權益類財政資金如何進行會計處理，會計准則並未明確規定，企業需要根據財務處理政策謹慎進行。
（一）屬於權益性財政資金的會計處理
【例1】某集團公司建設國家工程技術中心，同時對控股的工程有限責任公司生產線進行技術改造，向國家申請國債投資補助，已經獲得國家發展改革委立項批准，其中國家工程技術中心5000萬元，技術改造投資補助10800萬元。財政部已經按照預算安排撥付資金15800萬元。其會計處理如下（萬元）：
1.集團公司收到撥款時：
借：銀行存款15800
貸：實收資本——國家15800
2.集團公司轉撥子公司時：
借：長期投資——國家工程技術中心5000
——工程有限責任公司10800
貸：銀行存款15800
3.國家工程技術中心收到轉撥款項時：
借：銀行存款5000
貸：實收資本——集團公司5000
4.工程有限責任公司收到款項時：
借：銀行存款10800
貸：資本公積或實收資本——集團公司10800
（二）屬於負債類財政資金的會計處理
【例2】某市農經控股公司組織子公司實施農業產業化開發項目，獲得市財政撥給的農業綜合開發周轉金360萬元，約定使用期3年，每年使用費率為1%.其會計處理如下（萬元）：
1.控股公司收到款項時：
借：銀行存款360
貸：專項應付款——農業綜合開發周轉金360
2.控股公司轉撥子公司時：
借：專項應付款——農業綜合開發周轉金360
貸：銀行存款360
3.子公司收到款項時：
借：銀行存款360
貸：專項應付款——控股公司360
4.子公司每年支付使用費時：
借：財務費用3.6
貸：銀行存款3.6
控股公司對子公司支付的使用費，通過往來上交財政，分錄略。
5.子公司歸還款項時：
借：專項應付款——控股公司360
貸：銀行存款360
控股公司歸還財政資金的會計處理與子公司同。
（三）屬於損益類財政資金的會計處理
【例3】某省電子集團公司開展集成電子技術研發，由所屬研究院承擔，獲得省財政撥給的產業技術研究與開發資金680萬元。其會計處理如下（萬元）：
1.集團公司收到款項時：
借：銀行存款680
貸：專項應付款——研究院680
2.集團公司轉撥子公司時：
借：專項應付款——研究院680
貸：銀行存款680
3.研究院收到款項時：
借：銀行存款680
貸：營業外收入或遞延收益680

C. 《政府投資條例》馬上要施行了，國企自有資金或銀行貸款投資建設的項目算是政府投資項目嗎

不是的，政府投資項目指的是公共財政出資建設的項目，一般由稅收資金來投資。國有企業為投資主體的項目按著國有企業投資管理辦法管理，必須進行公開公正公平的招投標。

D. 財政資金與財政性資金有什麼區別

1、作用不同

財政資金是國家運用價值形式參與社會產品分配，形成歸國家集中或非集中支配，並用於指定用途。

財政性資金是以國家財政為中心的預算資金及其他財政性資金，既包括中央政府和地方政府的財政收支，還包括與國家財政有關系的企業、事業和行政單位的貨幣收支。

2、規定不同

財政資金由國家預算資金和國家預算外資金所組成。前者屬於國家集中性的財政資金，後者屬於分散的、非集中形式的財政性資金。

根據有關法律、法規的規定，財政性資金應當專款專用，任何人不得違規挪用、拆借。

3、會計處理不同

財政資金一般採取財政收入和財政支出的形式存在。努力增加財政收入，積極籌措財政資金，主要是為了有計劃地用於滿足國家機器，社會消費和建設的支出需要。

企業取得的除上述兩種情況之外的其他財政資金，會計處理作為損益，原來有計入補貼收入的，現全部計入當期營業外收入，借記銀行存款，貸記營業外收入。

E. 財政局可以給國有獨資企業撥付建設資金嗎

財政局和國資辦是兩個不同的行政部門。省，市，縣財政局和國資辦有區別，他們是不同級別政府的組成部門。

以石家莊市為例：
石家莊市財政局的職能
石家莊市財政局機構職能
2015年06月09日
（一）擬訂財稅發展戰略、規劃、政策和改革方案並組織實施；分析預測宏觀經濟形勢，參與制定各項宏觀經濟政策，提出運用財稅政策實施宏觀調控和綜合平衡社會財力的建議；擬訂市與縣（市）區、國家與企業的分配政策，完善鼓勵公益事業發展的財稅政策。
（二）起草財政、預算、財務、會計管理的地方性法規草案，制定有關規章制度並監督實施。
（三）承擔財政預算管理的責任。負責編制年度市本級預決算草案並組織執行，匯編全市年度預決算草案；受市政府委託，向市人民代表大會報告全市和市本級財政預算及其執行情況，向市人大常委會報告決算；組織制定經費開支標准、定額，負責審核批復部門（單位）的年度預決算。
（四）承擔財政體制管理的責任。擬訂市以下財政管理體制，研究提出縣鄉財政管理體制指導性意見，完善地方轉移支付制度。
（五）承擔財政國庫管理的責任。組織制定國庫管理制度、國庫集中收付制度並組織實施，指導和監督市本級國庫業務，按規定開展國庫現金管理。
（六）負責政府非稅收入和政府性基金管理，按規定管理行政事業性收費；管理財政票據；貫徹實施彩票管理政策，參與制定彩票管理有關辦法，參與管理彩票市場，按規定管理彩票資金。
（七）負責組織起草地方性稅收法規草案、實施細則和稅收政策調整方案；提出上級授權稅目稅率調整、減免和地方稅收政策等重大事項的建議，對地方承擔出口退稅事務實施監管，監督檢查稅收政策的執行情況。
（八）負責制定行政事業單位國有資產管理規章制度，對市本級行政事業單位國有資產進行監督管理。
（九）負責審核和匯總編制全市國有資本經營預決算草案，制定國有資本經營預算的制度和辦法，收取市本級企業國有資本收益；制定並組織實施企業財務制度；參與擬訂企業國有資產管理相關制度，按規定管理資產評估；按規定管理地方金融類企業國有資產，擬訂地方金融類企業財務管理制度和地方政策性保險有關政策。
（十）負責辦理和監督市級財政經濟發展支出、市政府投資項目的財政撥款，參與擬訂市建設投資的有關政策，制定基本建設財務制度；負責有關政策性補貼和專項儲備資金財政管理；承擔財政投資評審管理工作。
（十一）會同有關部門管理和監督市級財政社會保障、就業及醫療衛生支出，會同有關部門擬訂社會保障資金（基金）的財務管理制度，編制市級社會保障預決算草案。
（十二）負責管理市政府的國內外債權、債務。執行國家外債管理政策，擬訂具體實施辦法；根據有關規定，做好外國政府貸款、國際金融組織貸款的對外談判與磋商工作；負責財政預算內行政、事業單位和社會團體的非貿易外匯管理；受市政府委託會同有關部門處理涉及財政、債務等方面的涉外事務。
（十三）負責執行政府采購政策，加強對政府采購工作的監督管理，承擔全市行政、事業單位公務車輛編制管理工作。
（十四）負責管理全市會計工作，監督和規范會計行為，組織實施國家統一的會計制度。
（十五）監督檢查財稅法規、政策的執行情況，依法查處違法違規行為；反映財政收支管理中的重大問題，提出加強財政管理的建議。
（十六）負責組織、協調國稅、地稅等部門，加強稅收綜合治理。
（十七）按照有關規定，管理石家莊市農業綜合開發辦公室。
（十八）承辦市政府交辦的其他事項。

F. 國有企業自有資金的主要來源是（）

一是財政撥款，二是銀行貸款。
這兩條渠道是國有企業資金的主要來源，因為企業自有資金是無法滿足企業發展對資金的需求的，國有企業主要靠財政撥款和銀行貸款來解決企業發展所需要的資金。

G. 財政資金發放委託貸款有什麼規定

第一章 總則

第一條 為了規范和加強中國建設銀行委託貸款業務管理，根據《中華人民共和國商業銀行法》、《中華人民共和國合同法》、《貸款通則》和中國人民銀行《關於商業銀行開辦委託貸款業務有關問題的通知》等法律法規及有關規定，特製定本辦法。

第二條 建設銀行辦理的委託貸款是指由委託人提供資金並承擔全部貸款風險，建設銀行作為受託人，根據委託人確定的貸款對象、用途、金額、期限、利率等代為發放、監督使用並協助回收的貸款。

第三條 本辦法所指的委託人包括各級政府部門、企事業單位。個人委託貸款業務的管理辦法另行制定。

第四條 建設銀行開辦委託貸款業務，為委託人提供金融服務，應收取手續費，不得墊付委託貸款資金，不得墊付委託人應納的營業稅，不得承擔任何形式的貸款風險。

第五條 建設銀行分支行開辦委託貸款業務由總行或經授權的一級分行審批。

第六條 建設銀行分支行辦理委託貸款業務，應向當地人民銀行備案。

第二章 受理和審批

第七條 建設銀行各級行均可受理委託貸款業務。

第八條 受理委託貸款業務須符合以下基本條件：

1.委託人資金來源正當；

2.委託貸款用途合法；

3.委託貸款利率和其他要求符合國家有關規定。

第九條 各級行在受理委託貸款業務時，應根據國家及總行有關規定，參考《委託貸款協議書》(見附件1)和《中國建設銀行人民幣資金委託貸款合同》(見附件2)標准文本的有關內容，與委託人協商達成一致意向後，報一級分行審批。委託人為中央政府部門，或者委託業務涉及兩個以上一級分行的，由總行審批。

第十條 總行或一級分行在批准委託貸款業務申請時，對涉及兩個以上經辦行的，應確定主辦行。

第十一條 經辦行(涉及兩個以上經辦行的由主辦行)負責根據上級行批准文件與委託人簽訂《委託貸款協議書》，辦理有關的各項事宜。

第三章 發放和回收

第十二條 經辦行(主辦行)根據委託人的《委託貸款發放通知書》(見附件3)，與(或通知經辦行與)委託人、借款人三方或與借款人雙方簽訂《中國建設銀行人民幣資金委託貸款合同》。

第十三條 委託貸款發放前，應建立委託貸款基金戶，基金到位後方能辦理貸款發放手續。

H. 國有金融企業能不能向地方政府融資

防範化解地方政府債務風險，國有金融企業不得違規向地方政府融資。

對存在地方政府違法違規舉債擔保、變相舉債等問題的存量項目，開發性、政策性金融機構等國有金融企業應積極主動配合有關方面，依法依規開展整改，在有效保障各方合法權益的基礎上，穩妥有序化解存量債務風險。在配合整改的同時，國有金融企業不得盲目抽貸、壓貸和停貸，防範存量債務資金鏈斷裂風險。

財政部金融司有關負責人表示，規範金融企業對地方政府和國有企業投融資行為，主要目的是與地方政府債務管理等政策形成合力，對國有金融企業參與地方建設融資過程中確實存在的亂象和不規范行為加強監管，及時紓解和糾偏，有效防範和化解地方政府債務風險。同時注意把控政策力度，既要避免對國有金融企業正常運營造成過大沖擊，又要防範存量債務資金鏈斷裂，形成「處置風險的風險」。